Как и любой другой бизнес-кредит, кредит в натуральной форме, часто называемый кредитом ПИК, требует от заемщика уплаты процентов. Однако, в отличие от большинства бизнес-кредитов, проценты по кредиту ПИК фактически не выплачиваются наличными в течение срока кредита. Вместо этого заемщик предоставляет проценты в безналичной форме. Тем не менее, до тех пор, пока кредит используется в коммерческих целях, сумма процентов в ПИК должна облагаться налогом.
ПИК Кредиты
Ссуды в натуральной форме позволяют предприятиям занимать деньги в течение относительно короткого периода времени - обычно пять лет - без необходимости предлагать деньги для обслуживания этого долга. Вместо этого он предоставляет кредитору что-то еще ценное, часто акции компании. Скажем, компания берет пятилетний кредит в размере 5 миллионов долларов США под ПИК с годовой процентной ставкой 10 процентов. После первого года компания должна 500 000 долл. США в виде доли в ПИК.
Сложный интерес
Одной из определяющих особенностей кредита PIK является то, что заемщик не просто связывает акции, причитающиеся в виде процентов, и отправляет их кредитору. Вместо этого стоимость акций ПИК прибавляется к основному балансу кредита, что позволяет начислять проценты. После одного года с 10-процентной годовой процентной ставкой, в нашем примере ссуды в 5 миллионов долларов, остаток по кредиту составляет 5 500 000 долларов. Еще через год и еще 10 процентов, это 6 050 000 долларов и так далее. По истечении пяти лет остаток составляет 8 052 550 долл. США - первоначальная основная сумма в 5 млн. Долл. США плюс 3 052 550 долл. США на акции в виде процентов. Ссуды ПИК подлежат погашению в полном объеме при наступлении срока погашения, поэтому это первый случай, когда заемщик должен произвести фактический платеж. В зависимости от кредитного соглашения, кредитор может иметь возможность взять акции - или что-либо, что служило процентной ставкой ПИК - или требовать денежного эквивалента, и в этом случае заемщик должен продать акции.
Налоговый вычет
До тех пор, пока кредит используется для предпринимательской деятельности и кредит соответствует стандартам Службы внутренних доходов по вычитаемым процентам, заемщик может вычесть проценты ПИК в качестве коммерческих расходов. Когда заемщик может принять вычет, зависит от того, какой метод учета использует заемщик. Если он ведет учет на кассовой основе, вычет происходит, когда проценты фактически выплачиваются - в конце срока кредита. Если он использует учет по методу начисления, заемщик вычитает проценты в том году, в котором он начисляется - 500 000 долл. США в первый год, 550 000 долл. США во второй год и т. Д.
Квалификационные кредиты
Предприятия могут вычесть проценты по кредиту, включая проценты ПИК, только в том случае, если кредит соответствует трем критериям. Во-первых, заемщик должен нести юридическую ответственность за долг, что означает, что проценты ПИК, выплаченные по чужому кредиту, не подлежат вычету. Во-вторых, кредит должен быть предоставлен с намерением, чтобы заемщик полностью погасил его - иными словами, что он не будет прощен при определенных обстоятельствах. В-третьих, заемщик и кредитор должны иметь «настоящие отношения между должником и кредитором», термин, который не является строго определенным в налоговом законодательстве, но предполагает формальное кредитное соглашение с указанной процентной ставкой и графиком платежей, а не « рукопожатие ".
