Каждая компания, которая покупает в кредит, имеет счет к оплате. Размер счета определяется типом бизнеса и политикой управления денежными средствами компании. В то время как компании могут иметь разные уровни кредиторской задолженности, значительное увеличение суммы кредиторской задолженности может сигнализировать о том, что бизнес движется к финансовой нестабильности.
Отчет о движении денежных средств
Отчет о движении денежных средств является одним из трех основных финансовых отчетов, подготовленных компанией для целей внешней отчетности. SCF показывает изменения в балансе за период, охватываемый отчетом о прибылях и убытках. Он сверяет начальный остаток денежных средств за год с конечным. Каждая группа активов и пассивов и притоков и оттоков денежных средств, которые влияют на эти счета, подробно описана в SCF.
Изменения в кредиторской задолженности
Кредиторская задолженность является одной из учетных записей, указанных в SCF. Уменьшение счета кредиторской задолженности указывает на чистый отток денежных средств за год, поскольку было оплачено больше счетов, чем было увеличено. В качестве альтернативы, увеличение кредиторской задолженности указывает на чистое увеличение денежных средств, поскольку имелись дополнительные денежные средства, которые не погашали кредиторскую задолженность. Хотя SCF показывает чистую активность на счете кредиторской задолженности за год, он не говорит о причинах изменения. Двумя наиболее распространенными причинами увеличения остатка кредиторской задолженности в течение года являются сокращение денежного потока и неконтролируемый рост.
Хруст денежного потока
Одной из распространенных причин увеличения кредиторской задолженности является то, что бизнес испытывает дефицит денежных потоков. Компания пытается сэкономить деньги, позволяя наращивать свою кредиторскую задолженность. Это важный вопрос, который необходимо быстро определить, поскольку он может быть основным показателем неликвидности или даже банкротства компании. Увеличение кредиторской задолженности, которое не имеет соответствующего увеличения продаж, часто сопровождается старением средней кредиторской задолженности. Например, если компания однажды оплатила всю свою кредиторскую задолженность в течение 15 дней с момента получения счета, но теперь платит в среднем в течение 45 дней, это может означать, что у компании недостаточно денег для своевременной оплаты всей своей кредиторской задолженности.
Неограниченный рост
Еще одной причиной увеличения остатков кредиторской задолженности является безудержный рост компании. Это также критическая тенденция для выявления на раннем этапе, поскольку компании, которые растут без планирования, часто обанкротились. Например, компании, которая производит обувь, возможно, придется закупать сырье более чем за 60 дней до завершения производства обуви. Для доставки товара розничным продавцам и получения оплаты может потребоваться еще 45 дней. В растущей компании платежи за сырье и рабочую силу будут увеличиваться, и их необходимо будет оплатить до получения увеличенного дохода, что приведет к серьезной нехватке денежных средств. Если кредиторская задолженность за сырье или продукты не выплачена вовремя, кредит может быть отключен, и компания может оказаться без поставщика.
